Neste relatório compartilhamos uma carteira de ações que atendem os requisitos que consideramos mais importantes para um portfólio focado em dividendos. O objetivo é encontrar empresas que possuem capacidade de geração de caixa livre (GCL) comprovada, distribuição de proventos sustentáveis e que proporcionam aos seus acionistas o benefício dos juros compostos (compounding). Damos preferência para modelos de negócio resilientes, com vantagens competitivas, em setores de fortes tendências seculares, previsibilidade de resultados e boa margem de segurança (níveis de valuation e carrego).

A carteira de ações internacionais oferece oportunidades de investimento no exterior. O processo de seleção das ações é realizado pelo time de analistas e estrategistas com base em uma análise conjunta dos fundamentos das companhias e do cenário econômico global. O objetivo da carteira é superar o BDRx, nosso principal benchmark.

Neste relatório compartilhamos uma carteira de ações que atendem os requisitos que consideramos mais importantes para um portfólio focado em dividendos. O objetivo é encontrar empresas que possuem capacidade de geração de caixa livre (GCL) comprovada, distribuição de proventos sustentáveis e que proporcionam aos seus acionistas o benefício dos juros compostos (compounding). Damos preferência para modelos de negócio resilientes, com vantagens competitivas, em setores de fortes tendências seculares, previsibilidade de resultados e boa margem de segurança (níveis de valuation e carrego).

Neste documento, consolidamos a lista de ideias de fundos imobiliários (FIIs) para o mês, de forma a elaborar uma seleção de ativos com base na série Renda Imobiliária da Empiricus Research. A Empiricus TOP FIIs consiste em uma carteira compacta de ativos de diferentes setores/estratégias de atuação, com objetivo de gerar uma diversificação e eficiência para a alocação.

A carteira tem como objetivo a seleção das melhores empresas sob a ótica de geração total de valor ao acionista com foco na distribuição de proventos. Dessa forma, realizamos uma análise focada em ativos de alta qualidade, com resiliência de entrega de resultados e geração de caixa. A seleção dos ativos é feita de forma complementar entre a equipe de análise de empresas e a equipe de estratégia do BTG Pactual, com uma revisão mensal da carteira.

Destinada aos investidores que gostariam de ter renda e ganho de capital, a Carteira Recomendada de Fundos Imobiliários tem como objetivo capturar as melhores oportunidades do mercado de FIIs após um profundo processo de análise e avaliação de qualidade dos ativos. Buscamos equilibrar o nosso portfolio com fundos que possuam estratégias complementares, proporcionando, além da diversificação setorial, exposição a diferentes regiões do país. A atualização da carteira possui periodicidade mensal, com divulgação todo 1º dia útil de cada mês.

O que é? O ETF Strategy é uma carteira de investimentos de fundos passivos listados em bolsa de valores ( exchange-traded funds, ETF), compostas tanto por ETFs locais quanto BDR ( Brazilian Deposit Receipt ) de ETFs, das mais diversas classes de ativos, a fim de refletir nossa estratégia de alocação.

Baseada na série Double Income da Empiricus, focada em renda e já com sete anos de existência, a Carteira Recomendada Empiricus Renda Extra será destinada aos investidores que gostariam de ter renda. Originalmente, a série na Empiricus possui duas carteiras, uma Diversificada e outra Reduzida. A ideia aqui seria a de adaptarmos a Carteira Recomenda Renda Extra para seguir a Carteira Reduzida do Double Income, devendo conter de 12 a 15 ativos. Parte deles (de 55% a 90%) deve gerar renda e a outra, a minoria (de 10% a 45%), não.

A carteira Top Renda é destinada a investidores que buscam renda por meio da alocação em Ações e Fundos Listados (FIIs, FI-Infras e Fiagros). A junção dessas duas classes de ativos busca unir a recorrência de distribuição de dividendos dos fundos ao potencial de upside e dividendos extraordinários das empresas listadas.

Destinada para clientes que gostariam de ter renda mensal isenta de imposto de renda na distribuição de rendimentos para pessoa física, a Top Fundos para Renda tem como objetivo capturar as melhores oportunidades em termos de rendimentos após um profundo processo de análise e avaliação de qualidade dos ativos.